فهم الفرق بين صناديق المؤشرات وصناديق الاستثمار المشترك

اعتمادًا على أهدافك المالية ، يمكن أن يكون المرء أكثر كفاءة من الناحية الضريبية ومنخفض التكلفة ، مما يجعله استثمارًا أفضل.

بواسطةروكسانا كولديرون11 يناير 2021 إعلان يحفظ أكثر سيدة أعمال تحسب الأموال على مكتبها سيدة أعمال تحسب الأموال على مكتبهاالائتمان: People Images / Getty Images

الاستثمارات هي إحدى الطرق التي يمكنك من خلالها بناء ثروتك أو الادخار للتقاعد أو إدارة أموالك من أجل المستقبل. لكن معرفة الفرق بين أنواع المحافظ وأيها إذا كان يستحق النظر قد يكون أمرًا محيرًا ، خاصة إذا كانت هذه هي المرة الأولى التي تستثمر فيها. هذا هو السبب في أنها فكرة جيدة أن تبحث عن مستشار مالي قبل أن تضع أي خطط موضع التنفيذ. يمكن أن يساعدك المحترف في التنقل في عالم الاستثمار والإجابة على الأسئلة الخاصة بموقفك.

هنا ، تحدثنا مع Julie Virta ، CFA ، CFP ، مستشار مالي أول مع خدمات Vanguard Personal Advisor لمعرفة الفروق بين صناديق المؤشرات والصناديق المشتركة.





لماذا تغير المرأة اسم عائلتها

الموضوعات ذات الصلة: ما هي مجموعة الاستثمار؟

وأوضح الاختلافات

أولا وقبل كل شيء ، ما هو الصندوق المشترك؟ الصندوق المشترك هو عبارة عن مجموعة مُدارة باحتراف من الأسهم الفردية ، أو السندات ، أو الاستثمارات قصيرة الأجل ، أو مزيج من فئات الأصول هذه. يوجه مدير المحفظة الصندوق لتحقيق هدفه '، يشرح فيرتا. بالنسبة لصندوق المؤشر ، الهدف هو تتبع أداء مؤشر معين ، بينما يهدف الصندوق المدار بنشاط إلى التفوق في الأداء على مؤشره القياسي. يشارك كل مستثمر في الصندوق بشكل متناسب في عوائد استثماراته ، والتي تشمل الدخل من خلال توزيعات الأرباح أو الفوائد ، ومكاسب أو خسائر رأس المال الناتجة عن بيع الأوراق المالية المحتفظ بها في الصندوق.



يمكنك طهي القشدة الحامضة

تُعد صناديق المؤشرات نوعًا من الصناديق المشتركة التي تركز على 'أداء معيار سوق معين - يُطلق عليه أيضًا المؤشر - بأكبر قدر ممكن' ، كما توضح. يشار إلى هذه الأموال أيضًا باسم صناديق الاستثمار المتداولة أو الصناديق المتداولة في البورصة. يقول فيرتا: 'بدلاً من اختيار الأسهم أو السندات التي سيحتفظ بها الصندوق ، يشتري مدير الصندوق ببساطة جميع الأسهم أو السندات في المؤشر الذي يتتبعه'. ربما تكون الصناديق التي تتبع مؤشر S&P 500 هي صناديق المؤشرات الأكثر شهرة ، ولكن هناك مجموعة واسعة من صناديق المؤشرات التي تسعى إلى تتبع جميع القطاعات والأساليب والصناعات الرئيسية وبلدان سوق الاستثمار العالمي.

على النقيض من ذلك ، فإن الصندوق المشترك هو بشكل عام صندوق مُدار ؛ هذا يعني أن الاستثمارات تدار بنشاط وقد تحمل مجموعة متنوعة من معايير السوق من مؤشرات مختلفة. ويهدف مديرو المحافظ إلى 'التفوق في الأداء على معاييرهم ومتوسطات مجموعة الأقران' للصندوق المشترك.

الفرق بين b6 و b12

ما الذي يجب أن تستثمر فيه؟

تعتمد الإجابة على هذا السؤال على أهدافك المالية. يقدم كلا الصندوقين مزايا عديدة. وفقًا لـ Virta ، يعد صندوق المؤشر (وهو نوع من الصناديق المشتركة) رائعًا لتحقيق أهداف الادخار التقاعد أو التعليم أو شراء منزل. يقول فيرتا: 'يجب أن تعتمد الاستثمارات المحددة على الظروف الشخصية لكل مستثمر ، مثل الهدف والأفق الزمني'. 'على سبيل المثال ، يجب على المستثمر الشاب الذي يدخر للتقاعد أن يتحمل مخاطر حقوق الملكية (يخصص للأسهم أكثر من السندات) من المستثمر الذي يقترب من سن التقاعد.' تقدم صناديق المؤشرات المشتركة أيضًا الكثير من المزايا الضريبية.



من المهم أيضًا مراعاة الكفاءة الضريبية. تميل صناديق المؤشرات إلى الحصول على مكاسب رأسمالية أقل خاضعة للضريبة يتم تحقيقها أو توزيعها. هذا مهم بشكل خاص للأموال المودعة في الحسابات الخاضعة للضريبة ، 'يوضح فيرتا. لذا ، قد يكون مقدار الضرائب التي يتعين عليك دفعها على هذه الأموال أقل من المبلغ الذي ستدفعه كضرائب لأنواع أخرى من الأموال. تميل صناديق المؤشرات إلى فرض رسوم أقل من أنواع الصناديق الأخرى. بالإضافة إلى كفاءتها الضريبية ، تقدم صناديق المؤشرات مزايا تكلفة مجدية من حيث أنها تميل إلى الحصول على نسب نفقات أقل لأنها أقل تكلفة لتشغيل صندوق مؤشر مقارنة بالصندوق المدار بنشاط ، وتكاليف معاملات أقل لأنها تتداول بشكل غير منتظم ، وتوظف عملية شراء يقول فيرتا.

شيء آخر للنظر؟ تنوع واسع. بينما قد يبدو مفهوم المؤشر شديد التركيز ، ستحتوي المحفظة على مزيج متنوع من الاستثمارات لتوفير بعض الحماية ضد تقلبات سوق الأسهم. بالطبع ، هذا لا يعني أنه يمكن أن يمنع الخسارة من التراجع الكبير في السوق ولكنه يمكن أن يساعد في الحماية من الصدمات الصغيرة في سوق الأسهم.

ومع ذلك ، إذا كنت تريد أن يكون لديك شخص ما يدير محفظتك ويقوم باستثماراتك بزيادات على مدار عدة سنوات ، فقد يكون الصندوق المشترك التقليدي هو السبيل للذهاب. يمكنك زيادة المبلغ الذي تستثمره بدلاً من استثمار مبلغ معين دفعة واحدة. يقول فيرتا: 'يمكن أن تكون الصناديق المدارة بنشاط أيضًا عنصرًا قيمًا في المحفظة المتوازنة'. بينما تشتهر Vanguard بكونها رائدة في الفهرسة ، فإننا اليوم أحد أكبر المدراء النشطين في العالم مع أكثر من 1.6 تريليون دولار من الصناديق النشطة التي تتم إدارتها. لقد شهدنا نجاحًا كبيرًا مع تشكيلة الصناديق النشطة من خلال التركيز على إبقاء التكاليف منخفضة ، تمامًا كما نفعل مع صناديق المؤشرات الخاصة بنا.

' شعار صافي القيمةمشاهدة المسلسل
  • ستة معالم مالية يجب بلوغها في سن 65
  • أنواع التأمين الخمسة التي يحتاجها الجميع
  • ثلاث مراحل مالية من الحياة - بالإضافة إلى الأهداف التي يجب تحقيقها في كل مرحلة
  • سبعة أحداث في الحياة يمكن أن تؤثر على أموالك بطريقة كبيرة

تعليقات

أضف تعليقكن أول من يعلق!الإعلانات